פרנקלין טמפלטון נעזרת ב-OpenAI למחקר השקעות
פרנקלין טמפלטון מפתחת תהליכי עבודה מבוססי AI, תחילה במחקר מניות, כדי לסייע למנהלי תיקי השקעות להשוות עמדות ולבחון סיכונים.
פרנקלין טמפלטון רוצה להיעזר ב-AI כדי לסייע למנהלי תיקי השקעות לבחון עמדות מחקר שונות ואת הסיכונים הכרוכים ברעיון השקעה. Codex הוא אחד מכמה כלים שצוותי ההשקעות שלנו משתמשים בהם כדי לפתח תהליכי עבודה למחקר השקעות.
"האפשרות המשמעותית ביותר שהכלים של OpenAI פותחים בפנינו היא לשלב תובנות שמתעדכנות ללא הרף עם שיקול דעת אנושי. חל כאן שינוי של ממש, כי בעבר AI שימשה לאוטומציה של תהליך שהובל בידי אנשים. כיום AI מזהה ומציפה תובנות חכמות באופן אוטומטי, והשילוב בין שכבת הבינה הזו לשיקול דעת אנושי פשוט פותח אפשרויות נהדרות."
כשפרנקלין טמפלטון ניסתה לראשונה להשתמש ב-AI, הצוות הזין נתונים למסד נתונים וחיבר אליו את המודלים. אבל המהלך לא הניב את התשובות שהצוותים היו זקוקים להן, כי המודלים לא הבינו את הקשרים בין הנתונים. כשהצוות הוסיף סוכנים ושכבה סמנטית — ייצוג מובנה של משמעות נתוני החברה ושל הקשרים ביניהם — התוצאות השתנו. הצוות משתמש ב-Codex ובכלים נוספים כדי לפתח את שכבת הבינה הזו, שמחברת בין הנתונים. "הצלחנו לבנות את מה שאנחנו רואים כשכבת בינה שמחברת בין הנתונים", אומרת דאדלי. "אנחנו מכניסים את הנתונים לכלים, ומציפים תובנות שמשפיעות באמת."
מחקר, ניהול סיכונים, ציות ומסחר מספקים נקודות מבט שונות על השקעה. פרנקלין טמפלטון שואפת לרכז את המידע הזה עבור מנהלי תיקי ההשקעות. "אנחנו יכולים לרכז את כל זה, ואז להשתמש במידע כדי להציף תובנות למקבלי ההחלטות — מנהלי תיקי ההשקעות שלנו", אומרת דאדלי.
דאדלי מתארת את תהליך מחקר המניות הקודם כתהליך בהובלה אנושית שהתנהל שלב אחר שלב: אנליסט מבצע ניתוח ראשוני של מניה, סוקר שיחות משקיעים על הדוחות הכספיים וחוקר מתחרים בכל תחום פעילות. המטרה היא להציף מידע שימושי בזמן שאנליסטים מכינים רעיונות חדשים להצגה למנהלי תיקי ההשקעות, או מספקים עדכונים על החזקות קיימות בתיק. כדבריה, "אלה פשוט תובנות שמתעדכנות ללא הרף, בשילוב שיקול הדעת האנושי הזה."
בתהליך העבודה שפרנקלין טמפלטון מתכננת, לצוותי ההשקעות תהיה גישה לתשתית בינה עם מנגנוני ניהול ובקרה, שניתן להשתמש בה שוב ושוב. היא תשלב מחברים מהימנים, מידע על ההקשר של תיק ההשקעות ותהליכי העבודה, ויכולות אג'נטיות שיציפו תובנות מעשיות לאנליסטים ולמנהלי תיקי ההשקעות.
פרנקלין טמפלטון השתמשה ב-Codex בהאקתונים, שבהם מומחים ליוו אנשי השקעות בפיתוח כלים משלהם. מובילי ה-AI בתחום ההשקעות בחברה פועלים להפוך ניסויים לתהליכי עבודה המוכנים לשימוש בסביבת ייצור, תוך שילוב בדיקות אבטחה, תמיכת מומחים ובקרות נתונים בתהליך.
דאדלי אומרת: "עברנו משיפור תהליך המחקר שלנו לחשיבה מחדש על תהליך העבודה במחקר השקעות."
חלק מהמאפיינים שהופכים AI לשימושית בתחומים אחרים אינם מתאימים לניהול נכסים. כלים רבים לומדים את העדפות המשתמש ומציגים לו עוד תוכן דומה. כך, אם מישהו מעדיף ספק מחקר מסוים, הכלי מציג לו יותר דוחות של אותו ספק. עבור צוות השקעות, צמצום כזה של מגוון המקורות עלול להכניס נקודת מבט מוטה לתהליך ההשקעה. פרנקלין טמפלטון רוצה בדיוק את ההפך. "אנחנו רוצים לוודא שהם נחשפים למגוון הזה של מחקרים ודעות", אומרת דאדלי.
פרנקלין טמפלטון רוצה שמערכות ה-AI שלה יבליטו את סיכוני ההשקעה. "אנחנו צריכים ש-AI תבין שרעיון השקעה מצוין הוא רעיון מנומק היטב, שכולל גם ניתוח סיכונים ומביא אותם לידיעת מנהלי תיקי ההשקעות שלנו", אומרת דאדלי. "כשבוחנים סקירת מחקר, התמקדות בכך שמישהו זיהה את סיכוני ההשקעה אינה דבר שלילי מבחינתנו. היא מאפשרת לקבל החלטת השקעה מושכלת יותר."
הניסיון של פרנקלין טמפלטון מצביע על כמה שיטות עבודה מומלצות לניהול השקעות:
"המסר של ההנהלה שלנו עקבי: אנחנו מעודדים חדשנות והתנסות ב-AI בתוך גבולות מוגדרים היטב לניהול סיכונים. לא כל יוזמה תצליח, אבל כל אחת צריכה להניב תובנות שיחזקו את היכולות שלנו, יסייעו בקבלת החלטות עתידיות ויניעו שיפור מתמיד", אומרת דאדלי.
תנו לאנשים להתנסות בכלים חדשים: דאדלי אומרת שפרנקלין טמפלטון קיימה לצוותים סדנאות מעשיות זמן קצר לאחר השקת טכנולוגיות חדשות, כדי שיוכלו לבדוק כיצד הן משתלבות בעבודתם.
עזרו לצוותים להכיר את הכלים: דאדלי אומרת, "המטרה היא לגרום להם להבין באמת את העוצמה של הטכנולוגיה."
פתחו כלים עם בקרות מתאימות: בדיקות אבטחה, תמיכת מומחים והסכמים לשימוש בנתונים הם חלק מהדרך של פרנקלין טמפלטון מהתנסות לכלים ברמה הנדרשת לסביבת ייצור.
"עם OpenAI, הצוותים שלנו מרגישים שהם בחזית הטכנולוגיה."
המטרה של דאדלי לטווח הארוך היא להנגיש את הבינה שמחברת בין הנתונים לכל צוותי ההשקעות, מהאנליסטים ועד למנהלי כל קבוצת השקעות.
היא רוצה שאנליסטים יבלו יותר זמן בשטח, ישוחחו עם מגוון רחב של מומחים ואנשי מקצוע, ובהם מנהלים בחברות פרטיות, ויחזרו לצוותי ההשקעות שלהם עם הידע שצברו. מבחינת דאדלי, נקודת המבט האנושית הזו נותרת חיונית גם כשהכלים מתפתחים.
