फ्रँकलिन टेम्पलटनचे गुंतवणूक संशोधन OpenAIच्या मदतीने
समभाग संशोधनापासून सुरुवात करत, फ्रँकलिन टेम्पलटन विविध मतांची तुलना आणि जोखमींची तपासणी करण्यात गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांना मदत करणाऱ्या AI कार्यपद्धती विकसित करत आहे.
संशोधनातील विविध दृष्टिकोन आणि गुंतवणुकीच्या एखाद्या कल्पनेमागील जोखीम तपासण्यात AIने गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांना मदत करावी, अशी फ्रँकलिन टेम्पलटनची अपेक्षा आहे. आमचे गुंतवणूक संघ गुंतवणूक संशोधनाच्या कार्यपद्धती विकसित करण्यासाठी वापरत असलेल्या अनेक साधनांपैकी Codex हे एक आहे.
“OpenAIची साधने वापरल्यामुळे खुली झालेली सर्वात मोठी संधी म्हणजे सतत मिळणाऱ्या विश्लेषणाला मानवी विवेकाची जोड देता येणे. यात खरोखरच बदल झाला आहे, कारण पूर्वी AI आमच्या माणसांच्या नेतृत्वाखाली चालणाऱ्या प्रक्रियेचे स्वयंचलन करत होते. आता AI स्वतःच उपयुक्त निष्कर्ष शोधून समोर आणत आहे. या विश्लेषणाला मानवी विवेकाची जोड मिळाल्याने अप्रतिम शक्यता खुल्या होत आहेत.”
फ्रँकलिन टेम्पलटनने पहिल्यांदा AI वापरून पाहिले, तेव्हा संघाने माहिती एका माहितीकोशात साठवून त्याला मॉडेल जोडली. पण त्यातून संघांना हवी असलेली उत्तरे मिळाली नाहीत, कारण माहितीतील परस्परसंबंध मॉडेलना समजत नव्हते. संघाने स्वयंचलित सहाय्यक आणि कंपनीच्या माहितीचा अर्थ व परस्परसंबंध स्पष्ट करणारा संरचित आराखडा, म्हणजेच अर्थसंबंध स्तर, जोडल्यावर परिणाम बदलले. हा परस्परजोडलेला विश्लेषण स्तर विकसित करण्यासाठी संघ Codex आणि इतर साधने वापरत आहे. “आमच्या मते ज्याला परस्परजोडलेला विश्लेषण स्तर म्हणता येईल, अशी यंत्रणा आम्ही उभारू शकलो आहोत,” डडली सांगतात. “आम्ही साधनांमध्ये माहिती आणत आहोत आणि खरोखर उपयोगी पडणारे निष्कर्ष समोर आणत आहोत.”
संशोधन, जोखीम, नियमपालन आणि खरेदी-विक्री व्यवहार या विभागांतून एखाद्या गुंतवणुकीविषयी वेगवेगळे दृष्टिकोन मिळतात. गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांसाठी ही सर्व माहिती एकत्र आणण्याची फ्रँकलिन टेम्पलटनची महत्त्वाकांक्षा आहे. “आम्ही हे सर्व एकत्र आणू शकतो आणि त्याचा उपयोग करून निर्णय घेणाऱ्या आमच्या गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांसमोर उपयुक्त निष्कर्ष मांडू शकतो,” डडली सांगतात.
डडलींच्या मते, पूर्वीची समभाग संशोधनाची कार्यपद्धती माणसांच्या नेतृत्वाखाली, टप्प्याटप्प्याने चालत असे: विश्लेषक समभागांचे प्राथमिक विश्लेषण करत, आर्थिक निकालांवरील चर्चांचा आढावा घेत आणि व्यवसायाच्या प्रत्येक शाखेतील स्पर्धकांचा अभ्यास करत. विश्लेषक गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांसमोर मांडण्यासाठी नव्या कल्पना तयार करत असताना किंवा संचातील सध्याच्या गुंतवणुकीबद्दल अद्ययावत माहिती देत असताना, त्यांना उपयुक्त माहिती मिळवून देणे हे उद्दिष्ट आहे. त्यांच्या शब्दांत, “हे म्हणजे सतत मिळणाऱ्या विश्लेषणाला मानवी विवेकाची जोड देणे.”
फ्रँकलिन टेम्पलटनच्या संकल्पनेतील कार्यपद्धतीत गुंतवणूक संघांना नियंत्रित आणि पुन्हा वापरता येणारी मूलभूत विश्लेषण यंत्रणा उपलब्ध होईल. यात विश्वसनीय माहिती-जोडणी साधने, गुंतवणूकसंच व कार्यपद्धतीचा संदर्भ आणि स्वायत्त सहाय्यकांच्या क्षमता एकत्र असतील. त्यामुळे विश्लेषक व गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांना कृती करता येईल असे निष्कर्ष मिळतील.
फ्रँकलिन टेम्पलटनने सामूहिक तंत्रविकास सत्रांमध्ये Codex वापरले आहे. या सत्रांत गुंतवणूक व्यावसायिक स्वतःची साधने विकसित करताना तज्ज्ञ त्यांच्यासोबत काम करतात. गुंतवणुकीत AIचा वापर वाढवण्यासाठी पुढाकार घेणारे कंपनीचे प्रतिनिधी प्रयोगांचे रूपांतर प्रत्यक्ष वापरासाठी सज्ज कार्यपद्धतींमध्ये करत आहेत. या प्रक्रियेत सुरक्षा आढावा, तज्ज्ञांची मदत आणि माहितीवरील नियंत्रणे यांचा समावेश आहे.
डडली म्हणतात, “आम्ही आमची संशोधन प्रक्रिया अधिक सक्षम करण्यापलीकडे जाऊन आता गुंतवणूक संशोधनाची कार्यपद्धतीच नव्याने घडवत आहोत.”
इतर क्षेत्रांत AIला उपयुक्त ठरवणाऱ्या काही गोष्टी मालमत्ता व्यवस्थापनात उपयोगी पडत नाहीत. अनेक साधने वापरकर्त्याच्या पसंती शिकून त्याच प्रकारची अधिक माहिती दाखवतात. त्यामुळे एखाद्याला एका संशोधन पुरवठादाराची माहिती आवडत असेल, तर साधन त्याच पुरवठादाराचे अधिक अहवाल समोर आणते. गुंतवणूक संघाचा विचार करता, अशी माहितीची व्याप्ती मर्यादित झाल्याने गुंतवणूक प्रक्रियेत एकांगी दृष्टिकोन येण्याची शक्यता असते. फ्रँकलिन टेम्पलटनला याच्या उलट हवे आहे. “त्यांना विविध प्रकारचे संशोधन आणि विविध मते पाहायला मिळत आहेत, याची आम्हाला खात्री करायची आहे,” डडली सांगतात.
आपल्या AI प्रणालींनी गुंतवणुकीतील जोखमींवर भर द्यावा, अशी फ्रँकलिन टेम्पलटनची अपेक्षा आहे. “उत्तम गुंतवणूक कल्पना ही केवळ भक्कम तर्कावर आधारलेली नसते; तिच्यात जोखमींचेही विश्लेषण केलेले असते आणि ती आमच्या गुंतवणूकसंच व्यवस्थापकांना जोखमीची जाणीव करून देते. हे AIला समजायला हवे,” डडली सांगतात. “एखादे संशोधन टिपण वाचताना, त्यात कोणी गुंतवणुकीतील जोखीम ओळखून दाखवल्या आहेत या बाबीवर लक्ष केंद्रित करणे, आमच्या दृष्टीने वाईट नाही. त्यामुळे अधिक माहितीच्या आधारे गुंतवणुकीचा निर्णय घेता येतो.”
फ्रँकलिन टेम्पलटनच्या अनुभवातून गुंतवणूक व्यवस्थापनातील काही सर्वोत्तम पद्धती समोर येतात:
“आमच्या नेतृत्वाचा संदेश कायम एकच आहे: जोखमीच्या स्पष्टपणे ठरवलेल्या मर्यादांमध्ये राहून AIसोबत नवकल्पना आणि प्रयोग करण्याला आम्ही प्रोत्साहन देतो. प्रत्येक उपक्रम यशस्वी होणार नाही, पण प्रत्येकातून असे धडे मिळायला हवेत, जे आमच्या क्षमता बळकट करतील, भविष्यातील निर्णयांना दिशा देतील आणि सातत्याने सुधारणा घडवतील,” डडली सांगतात.
लोकांच्या हाती नवी साधने द्या: डडली सांगतात की, नवे तंत्रज्ञान उपलब्ध झाल्यानंतर लगेचच फ्रँकलिन टेम्पलटनने संघांसाठी प्रात्यक्षिक कार्यशाळा आयोजित केल्या आहेत, जेणेकरून ते तंत्रज्ञान त्यांच्या कामात कसे उपयोगी पडते हे तपासू शकतील.
साधने शिकण्यासाठी संघांना मदत करा: डडली म्हणतात, “त्यांना तंत्रज्ञानाचे सामर्थ्य खरोखर समजावे, हेच उद्दिष्ट आहे.”
योग्य नियंत्रणांसह साधने विकसित करा: प्रयोगांपासून प्रत्यक्ष वापरासाठी सक्षम साधने तयार करण्यापर्यंतच्या फ्रँकलिन टेम्पलटनच्या वाटचालीत सुरक्षा आढावा, तज्ज्ञांची मदत आणि माहितीविषयक करार यांचा समावेश आहे.
“OpenAIमुळे आमच्या संघांना आपण तंत्रज्ञानाच्या आघाडीवर असल्याचे जाणवते.”
विश्लेषकांपासून प्रत्येक गुंतवणूक गटाच्या नेतृत्वापर्यंत सर्व गुंतवणूक संघांना ही परस्परजोडलेली विश्लेषण यंत्रणा उपलब्ध करून देणे, हे डडलींचे दीर्घकालीन उद्दिष्ट आहे.
विश्लेषकांनी प्रत्यक्ष कार्यक्षेत्रात अधिक वेळ घालवावा, खासगी कंपन्यांच्या वरिष्ठ अधिकाऱ्यांसह विविध तज्ज्ञ आणि व्यावसायिकांशी संवाद साधावा आणि त्यातून मिळालेले ज्ञान आपल्या गुंतवणूक संघांपर्यंत आणावे, अशी त्यांची इच्छा आहे. डडलींच्या मते, साधने विकसित होत असली तरी हा मानवी दृष्टिकोन अत्यावश्यक आहे.
